株式会社トライアイズ、中長期成長戦略「TRIiS2.0」の改定及びPBR目標の再設定に関するお知らせ

～「資本市場のキュレーター（発掘者）構想」を具体化し、実体価値と成長期待の両立へ～

当社は、2026年４月15日に公表した中長期成長戦略「TRIiS2.0」について、改定を行いました。「老舗企業の承継」と「最先端の経営科学と情報理工学による企業価値向上」という基本方針は維持しつつ、公表後半年間の実行実績を踏まえて成長の仕組みを具体化し、PBR目標を再設定いたしましたので、下記のとおりお知らせいたします。

1．改定の背景及び目的

　当社は、2026年３月の新経営体制への移行を機に「第二創業期」を掲げ、老舗企業の連続M&Aを通じた事業基盤の拡大と、最先端の経営科学・AIによる経営革新を推進してまいりました。2026年４月の戦略公表後は、M&AソーシングAIの社内運用開始、先端技術企業との業務提携、株式会社LIMNOの株式取得など、具体的な取組を進めております。

　今回、従来から目指してきた「資本市場における総合ディベロッパー」という構想を「資本市場のキュレーター（発掘者）構想」として具体化し、当社独自の成長の仕組みと、資本市場において目指す評価水準をより明確に示します。

2．改定の要点

（1）「資本市場のキュレーター（発掘者）構想」の具体化

　安定した利益、顧客基盤、人材、技術、ブランド、信用といった「実体価値」を備えながら、将来の成長可能性が市場で十分に評価されていない老舗企業は数多く存在すると、当社は考えております。

  当社はこうした企業を承継し、経営改善・AI・先端技術・新規事業を組み合わせて「成長期待」を付加します。これにより、承継時の評価とグループ参画後の評価との差を、グループ全体の企業価値向上につなげてまいります。キュレーター（発掘者）が埋もれた作品の価値を見出し、新たな文脈を与えて世に示すように、当社は「実体価値」と「成長期待」の間にある評価の差を橋渡しする存在を目指します。

（2）連続M&A戦略の段階的な拡大

　当面は換金可能資産48億円（2026年6月末時点。現預金27億円、販売用不動産21億円）を活用し、業歴概ね50年以上、売上高10億円以上、買収金額５～30億円程度の企業を中心にM&Aを推進します。将来的には実績と信用力を蓄積したうえで、銀行借入やLBO等を活用し、売上高10～300億円、買収金額５～50億円程度の企業へと対象を拡大する方針です。

（3）AIによる企業価値向上の実装・高度化

　従来戦略の二本柱である「スマートインベストメント」と「スマートカンパニー化」を継続します。M&Aの案件発掘・投資判断から、買収後の課題分析、経営計画策定、施策の実行・改善までAIの活用を進め、企業価値向上を継続的に支える仕組みの構築を目指します。フィジカルAIやドローン等の先端技術についても、グループ企業への活用を検討してまいります。

3．PBR目標の再設定

　2026年４月公表時には、５年後の2031年のPBRについてスマートインベストメント・スマートカンパニー化が実証されて黒字成長企業として認知されるケースを想定した中核レンジとして3.6～6.1倍、テック企業としての高い成長性を市場が織り込むケースを想定した上限参考帯として7.5倍を予測していましたが、今回、連続M&A及びAIによる経営革新を通じた成長像をより明確に示すため、以下の目標水準を新たに設定しました。

（1）５年後の2031年の数値目標

（2）PBRの段階別目標

※ 上記は当社が目指す中長期的な市場評価の水準を示すものであり、将来の株価又は時価総額の実現を保証するものではありません。

4．今後の取組及び見通し

当社は、連続M&Aによる優良老舗企業の承継と、AI・経営科学・先端技術による経営改善を一体的に進めます。そして、「実体価値」と「成長期待」の双方が評価される企業グループへの進化を目指してまいります。