M&A総合研究所、『上場企業M&A動向調査レポート（医療・介護業界版）』を発表

株式会社M&A総合研究所（https://masouken.com/）（本社：東京都千代田区、代表取締役社長　佐上峻作、以下「当社」）は、2018年1月から2023年12月までに上場企業が適時開示した株式譲渡によるM&Aに関する発表のうち、医療・介護業界の案件を独自集計した『上場企業M&A動向調査レポート（医療・介護業界版）』を発表いたします。

調査結果サマリー

●医療・介護業界における2018年1月から2023年12月までのM&A成約件数は104件、内訳は同業種とのM&Aが40件、異業種とのM&Aが64件であり、業種別では「介護・福祉」が61件「医療サービス」が43件となった。

●高齢者増加で介護事業の需要は拡大しているが介護人材は慢性的に不足しており、人材確保が喫緊の課題となっている。また、人材不足に加え物価高騰の影響で厳しい環境下に置かれている企業も多く、今後は人材確保目的でのM&Aや事業効率向上を目的とするM&Aが増加すると考えられる。

調査概要

調査期間：2018年1月から2023年12月

調査対象：調査期間中に公表された医療・介護業界を対象にした東証の適時開示

調査方法：東証適時開示の情報を集計

介護事業は人材確保を目的とするM&A、M&Aによる異業種からの新規参入も増加

医療・介護業界における2018年1月から2023年12月までのM&A成約件数は104件、期間中で最多となったのは2023年の23件（同業種M&A6件、異業種M&A17件）です。

医療・介護業界のM&Aは年々増加しており、全体としては異業種M&Aの割合が高い傾向がみられました。

2023年は異業種M&Aの成約件数が飛躍的に伸びており、コロナ禍前の2019年と比較すると約2倍に増加しています。

調査期間中のM&A成約件数の6割が異業種とのM&Aであり、特に2023年は17件と過去6年間で最多を記録しました。高齢化加速による需要拡大などで、2024年も「介護・福祉」の異業種とのM&Aが活発に行われると考えられます。

医療・介護業界のうち、特に介護事業では人材不足解消が喫緊の課題です。2024年の介護報酬改定はプラス1.59％となったものの、他産業との賃金格差は解消されておらず、離職や新規採用の難航は深刻さを増しているのが現状です。

需要が拡大するなか、M&Aによって積極的に拠点拡大する企業や介護の事業領域を切り替える企業も増えており、競争はさらに激化すると予想されます。

稼働率向上を図るためには、人材確保や質の高いサービス提供が必要です。今後は課題解決や生き残りのためにM&Aを活用するケースがさらに増加すると増加すると考えられます。

取引事例

明光ネットワークジャパンによるランウェルネスの子会社化

株式会社明光ネットワークジャパン（以下 明光ネットワークジャパン）は、株式会社ランシステム傘下で児童発達支援事業を手掛ける株式会社ランウェルネス（以下 ランウェルネス）を子会社化すると発表しました。

ランウェルネスは、放課後等デイサービス「ハッピーキッズスペースみんと」を東京・神奈川・埼玉で13施設運営しています。

明光ネットワークジャパンは学習塾「明光義塾」の運営を主軸としており、本M&Aは児童発達支援事業への新規参入が目的です。

明光ネットワークジャパンは、互いが培ってきたノウハウをかけ合わせることで教育事業でのシナジー発揮に期待するとしています。なお、本件の株式取得価額は3億8,000万円、株式譲渡実行日は2024年3月25日です。

テノ．ホールディングスによるウェルファの子会社化

株式会社テノ．ホールディングス（以下 テノ．ホールディングス）は傘下の株式会社フォルテ（以下 フォルテ）を通じ、高齢者介護施設を運営するウェルファ株式会社（以下 ウェルファ）を子会社化すると発表しました。

子会社となるウェルファは、介護付き有料老人ホーム「故郷」を運営する島根県の企業です。テノ．グループは2019年に介護事業（デイサービス）へ参入し、2022年に高齢者向け住宅を運営するフォルテを子会社化し事業拡大を進めています。

本M&Aは介護事業のさらなる拡大が目的であり、ウェルファの子会社化は中長期的な企業価値向上に寄与するとの判断からM&Aに至りました。なお、本件の株式取得価額は9,200万円、株式譲渡実行日は2024年4月11日です。

株式会社M&A総合研究所について

会社名：株式会社M&A総合研究所

事業内容：M&A仲介事業

本社：東京都千代田区丸の内1-8-1 丸の内トラストタワーN館 17階

代表者：代表取締役社長 佐上 峻作

URL：https://masouken.com/

参考

「M&A総合研究所」ではM&Aを分かりやすく解説した記事を公開しております

M&Aとは？：https://masouken.com/M&A

事業承継とは？：https://ma-s.jp/x/4v7t1

病院・医療法人業界のM&A動向！売却のメリットや成功のポイント・事例9選を徹底解説【2024年最新】：https://ma-s.jp/x/cm4wj