ノバルティス、サンドの事業を分離し、完全に独立した会社設立の方針を発表

この資料は、ノバルティス（スイス・バーゼル）が2022年8月25日（現地時間）に発表したものを日本語に翻訳（要約）したもので、参考資料として提供するものです。資料の内容および解釈については、英語が優先されます。英語版は、https://www.novartis.comをご参照下さい。

• サンド事業の戦略的見直しの結果、子会社であるサンドを完全に分離することを決定、これにより、株主にとって最大の利益となり、欧州で第一位となるジェネリック医薬品企業およびバイオシミラーの世界的リーダーが誕生し、ノバルティスの事業集中が可能に
• サンドの独立により、株主は、サンドおよびノバルティスのイノベーティブメディスンの両方の成長機会に参画できることになる
• サンドはスイスに本拠を置き、スイス証券取引所に上場し、米国で米国預託証券（ADR）プログラムを採用する予定
• 本件の手続きについては、ノバルティスは税務上中立となることが予測され、市場の状況、税務上の決定および意見の受領、最終的な取締役会の承認、株主の承認を条件として2023年下半期に完了の見込み

2022年8月25日、スイス・バーゼル発 — ノバルティスは本日、同社のジェネリック医薬品およびバイオシミラー部門であるサンドを分離し、完全に独立した上場企業を設立する方針を発表しました。

サンドの独立により、欧州で第一位となるジェネリック医薬品企業*およびバイオシミラーの世界的リーダーが誕生し、ノバルティスの株主の価値を最大限に高めることを目指します。株主は、サンドおよびノバルティスのイノベーティブメディスンの将来的な成長に参画できるようになります。

サンドの独立に伴い、サンドとノバルティスのイノベーティブメディスンは、それぞれが注力する事業を明確化し、独立した成長戦略を追求できるようになります。サンドは、15以上のバイオシミラーのパイプラインを有し、強力で経験豊富なマネジメントチームおよび組織により、さらなる成長が期待されます。ノバルティスは、より強力な財務プロファイルを持つ、資本利益率の高い、革新的医薬品に特化した企業となることを目指します。

独立したサンドは、スイスに本拠を置き、スイス証券取引所に上場し、米国で米国預託証券（ADR）プログラムを採用する予定です。

ノバルティスの取締役会長であるJoerg Reinhardtは次のように述べています。「当社は戦略的見直しの過程において、サンドに関するあらゆる選択肢について検討した結果、完全に独立させることが株主にとって最大の利益となるという結論に達しました。分離により、株主は、事業を集中化したノバルティスと独立したサンドの成功による利益が得られ、また、両社の異なる投資テーゼを明確に提示することができます。サンドは、スイスを拠点とする欧州で上場されているジェネリック医薬品企業としては第一位となり、バイオシミラーの世界的リーダーとなります。」

ノバルティスのCEOであるヴァス･ナラシンハンM.D.は次のように述べています。「ノバルティスにとって、サンドの分離は、5つのコア疾患領域に重点を置き、強力な技術プラットフォームを持つ、革新的医薬品に特化した企業を築くという当社の戦略をさらに後押しするものです。また、両社は、資本や資産の配分を優先し、それぞれ異なる資本構成方針を採用し、事業上のニーズを中心とした経営を推進することで、株主のための価値創出の最大化を図ることができます。」

* 2022年3月の “IQVIA gross sales for combined Generics and Biosimilars market”を参照しています。

ノバルティス：革新的医薬品に特化した企業
ノバルティスは、5つのコア疾患領域（血液、固形腫瘍、イムノロジー、中枢神経、循環器）の拡充、技術プラットフォーム（遺伝子治療、細胞療法、放射線リガンド療法、標的タンパク質分解、xRNA）の強化、バランスの取れた地理的基盤の整備を継続します。また、2022年4月に発表した新組織体制の実行を進め、ファーマ・ビジネス・ユニットとオンコロジー・ビジネス・ユニットをイノベーティブメディスン部門として統合し、管轄する地域を米国とそれ以外のインターナショナル地域に分け、新たに設立したストラテジー＆グロウス（成長戦略）部門およびオペレーションズ部門の支援により、事業を集中し、競争力を高め、相乗効果を促進します。ノバルティスは、年間配当（スイスフラン）の増配を含め、投資適格格付けおよび資本配分の優先順位付けの強化に引き続き取り組みます。

サンド：欧州第一位のジェネリック医薬品企業、バイオシミラーの世界的リーダー
サンドの2021年の売上高は96億米ドルで、世界で100以上の市場への参入を果たし、欧州や米国、世界のその他の地域で強力な存在感を示しました。 サンドは、その強力なブランドにより、バイオシミラー、抗菌剤、およびジェネリック医薬品の主要な戦略分野への投資を継続することで、グローバル市場での主導的地位を維持します。

独立した企業として、サンドは事業の強みを活かし、高い目的意識を持つ社員とともに、患者さんに医薬品をお届けするというビジョンに注力していきます。サンドは、効率的かつ効果的なリソースを投入し、重要なプラットフォームの強化、そして新製品上市の成功に焦点を合わせ、成長戦略を実践します。分社化による分離後は、投資適格格付けを目標とし、十分な財務的柔軟性を発揮して成長計画を遂行し、魅力的な配当を実施するという展望のもとでさらなる成長機会に投資します。サンドの計画する配当方針に関する最新情報は、しかるべき時期に提供されます。サンドの配当はノバルティスの増配に伴って増加します。

追加の手続き詳細
当該分離の計画は、労使協議会や従業員代表との協議（必要に応じて）、市場の状況、税務上の決定および意見の受領、ノバルティスの取締役会による最終承認、株主による承認など、特定の条件を満たすことを前提としています。分離計画の最終的な時期や、手続きの完了については、保証されない場合があります。分離される会社の分配比率、詳細なタイムライン、取締役会の構成など、当該分社化の計画の詳細は、後日発表されます。

免責事項
本リリースには、現時点における将来の予想と期待が含まれています。したがって、その内容に関して、また、将来の結果については、不確実な要素や予見できないリスクなどにより、現在の予想と異なる場合があることをご了承ください。なお、詳細につきましては、ノバルティスが米国証券取引委員会に届けておりますForm20-Fをご参照ください。

ノバルティスについて
ノバルティスは、より充実したすこやかな毎日のために、これからの医薬の未来を描いています。私たちは、医薬品のグローバルリーディングカンパニーとして、革新的な科学とデジタルテクノロジーを駆使し、医療ニーズの高い領域で変革をもたらす治療法の開発を行っており、新薬開発のために、常に世界トップクラスの研究開発費を投資しています。ノバルティスの製品は、世界中の8億人以上の患者さんに届けられています。また、私たちは、ノバルティスの最新の治療法に多くの人がアクセスできるように革新的な方法を追求しています。約11万人の社員が世界中のノバルティスで働いており、その国籍は140カ国以上におよびます。詳細はホームページをご覧ください。
https://www.novartis.com

以上